奇瑞发行18亿债券募集资金 年内推5款新车(1)

1月中旬，奇瑞汽车正式发布2011年奇瑞的销售目标为80万辆，年内推出5款新车型，涵盖轿车、跑车及MPV产品，同时奇瑞鄂尔多斯、大连、开封三个新生产基地也已全面开工。而近日，奇瑞的融资计划也正式曝光，据了解奇瑞汽车1月28日将发行18亿元3年期中期票据，本期债券募集资金主要用于补充营运资金和置换银行贷款。奇瑞曾于2010年9月发行过首期18亿中票，本期中票原计划于2010年4季度发行，后因公司资金需求和市场情况延后发行。

[图示为去年9月的五年期债券发行细节]

根据奇瑞股份公司的公告显示，奇瑞汽车股份有限公司1月25日发布公告称，将于1月28日发行18亿元3年期中期票据。本期中票发行利率根据簿记建档结果确定。起息日为1月31日，到期兑付日为2014年1月31日。据了解，募集资金中9亿元用于补充公司经营周转资金缺口，9亿元将用于偿还公司存量流动资金贷款。而去年9月发行的五年期中期票据注册总额为36亿元，当期发行金额为18亿元，主承销商及簿记管理人为交通银行，副主承销商为中国民生银行。所募集资金主要用于补充营运资金和置换银行贷款，其中3亿元用于补充公司经营周转资金，15亿元将用于偿还公司存量流动资金贷款。

1、投入3亿元用于发动机、变速箱及新能源车领域研发

奇瑞汽车在发动机和变速箱领域一直投入很大的资金搞自主研发，在去年1.6L DVVT可变正时的发动机匹配到了新A3上，而瑞麒G5则匹配的是2.0T涡轮增压发动机，都为奇瑞自主研发的ACTECO系列发动机。按照规划，奇瑞ACTECO发动机分为3个系列：小排量（3缸0.8到4缸1.3升）汽油机系列、中大排量（4缸1.6升到V8的4.0升）和柴油机系列（3缸 1.3升到V6的2.9 升）。

变速箱方面，自主研发的CVT变速器和6AT手自一体变速器也将陆续匹配到奇瑞车上，扭转自主品牌在自动变速器方面的短板。奇瑞为了继续保持技术优势，提高核心竞争力，加大关键零部件发动机及变速箱领域的研发力度，在去年9月募集的2亿资金中有2亿元投入研发领域，而这次募集9亿资金投入运营，相信会有更大的研发投入。

去年募集的另外的1亿元则用于公司新能源汽车板块的资金周转需求，奇瑞从2002 年就开始了新能源汽车的研发工作，2010年奇瑞在节油率达到30％的强混合动力（ISG）、插电式混合动力（PHEV）和纯电动（EV）产品方面实现产业化，其中瑞麒M1在去年的电动车大会上正式上市，售价14.98万元起。未来两年内奇瑞将有6款采用ISG、PHEV和EV技术的新能源产品上市，实现新能源技术破局，成为国内新能源汽车产业化领先者。在试制阶段，包括购置制造设备、实验设备和研发人员的费用支出等约需1亿元。

2、为完成80万销量目标 年内将推5款新车型

【奇瑞2011年新车规划】

除了募集资金投入核心部件研发和新能源车领域之外，为完成今年80万的销量目标今年将推出5款新车。据奇瑞汽车总经理助理金弋波介绍，作为提升奇瑞品牌形象的高端车瑞麒G6将在今年上市，搭载奇瑞自主研发的5速自动变速器。同时新东方之子、瑞麒G3、瑞麒Z5跑车也将在今年推出，另外威麟品牌还将推出一款MPV产品V8。