汽车厂商竞争消费信贷 另辟利润增长点

　　2013年12月16日，吉利汽车控股有限公司与法国巴黎银行个人金融宣布签署合作协议，将成立合资汽车金融公司，为中国市场提供汽车金融服务。

　　事实上，除了吉利外，奇瑞、江淮等自主品牌也都相继成立了汽车金融公司。而其他合资、豪华品牌，在更早之前就已启动了汽车金融业务。

　　有观点认为，在车市走势相对趋缓的背景下，无论是汽车生产企业还是经销商，都需要寻求更多的盈利方式，而汽车金融有助于降低购买门槛，并且在一定程度上助推了消费升级需求的释放，对于提升销售利润不无帮助。

　　汽车消费信贷走俏

　　对于即将成立汽车金融公司一事，浙江吉利控股集团副总裁、首席财务官、吉利汽车执行董事李东辉认为，这是顺应中国汽车消费市场的快速发展的重要举措。

　　事实上，对于自主品牌，汽车金融已逐渐成为一种重要的撬动消费的工具。北京一位奇瑞经销商向记者介绍，目前贷款业务针对奇瑞的升级消费用户，厂商会有5000元专享贴息;此外，对于购买艾瑞泽7的消费者，还可以享受50：50的无息贷款金融政策。以艾瑞泽7终端成交价10.39万元计算，即首付仅需5.2万元，剩下50%在一年后还完。“以旗云的价格入手一辆艾瑞泽7，对于消费者来说，还是很有吸引力的。”

　　在厂商贴息背景下，部分合资品牌的汽车贷款业务也踏上了新高度。一位华东地区的一汽-大众经销商向记者介绍，对于迈腾车型，当首付款达到13.3万元，即可享受免息政策。以一辆成交价为20.98万元的迈腾1.8T领先型为例，13.3万元的首付价占据总车价的64%(最高首付比例为70%)。按照18个月的分期付款方式，每个月还贷4267元。“2013年通过贷款方式购买迈腾的订单已达到五成以上，超过了我们历史水平。”

　　相较合资品牌与自主品牌，消费信贷在豪华车品牌中的重要地位体现得更为明显。上海一位奔驰经销商向记者介绍，目前在该店中，四成以上的客户都选择了贷款购车。“豪车价格较高，相较于全款购车，客户大多希望能腾出资金用作其他投资，在贷款期限上一般会选择2~3年。”据他介绍，目前该店的所有贷款业务中，有七成左右的客户贷款期限都选择了24个月或36个月。

　　华东区一位宝马经销商也向记者介绍，贷款购车现象已经较为常见，并且针对3系、5系等特定车型，厂商还会给出特别贴息。比如宝马3系的先锋双享方案中，首付三成后，可以根据2~4年期的不同贷款期限，享受1.88%~4.88%的贷款利率。据了解，目前该店有三成以上的客户都选择了贷款购车。

　　汽车金融发展空间大

　　全国乘用车市场信息联席会副秘书长崔东树认为，在车市竞争日趋激烈的背景下，汽车金融不仅能成为撬动消费的重要工具，也能在一定程度上提升厂商和经销商的盈利能力。

　　对于厂商而言，汽车贷款激发的消费升级需求也助推了产品利润的提升。一位标致雪铁龙金融公司内部人士向记者介绍，“在我们的订单调查中，有很多此前打算购买C4L或者408的客户，最终通过贷款方式购买了C5，这部分客户2013年已达到四成左右”。通常情况下，同一品牌、同一类型的B级车利润往往高于A级车。

　　在经销商方面，由于汽车贷款业务降低了消费门槛，有利于满足消费升级需求以及资金缺乏的首购用户需求，进而拉动销售，并且新增保有客户又成了其售后业务的盈利来源。

　　在此背景下，各大汽车厂商都开始相互角力汽车金融。

　　“2013年的汽车金融渗透率达到了12%，相较于2012年的7%出现大幅增长。”上述标致雪铁龙金融公司内部人士向记者介绍，在公司大力推动下，神龙公司2013年55万辆的销量中，已有6万辆来自于汽车消费信贷业务。

　　而据宝马金融(中国)有限公司市场销售部总监刘军介绍，2013年有超过30%的BMW和MINI品牌汽车是通过宝马金融实现销售的，每家经销商平均每个月都有超过35个客户通过宝马金融购车，平均每台车贷款的金额超过30万元。

　　此外，大众金融的业务也已覆盖了旗下9个品牌;上汽通用金融业务甚至延展至了体系之外的其他品牌。自主品牌中，以吉利、长城、江淮为代表的汽车企业也相继成立了汽车金融公司。

　　参照发达国家经验，目前欧美国家的汽车金融渗透率已达60%~70%，而中国市场的这一数字仅在20%以内。崔东树认为，从发展现状来看，中国的汽车金融还有较大的发展空间。据中国汽车工业协会预测，到2025年，中国汽车金融业将有5250亿元的市场容量。